키프로스 투자사 FINYX, AIFM 라이선스 자진 반납

사이프러스 증권거래위원회(CySEC)는 최근 대체 투자 펀드 운용사(AIFM)인 FINYX(Cyprus) Investments Ltd의 인가를 취소했습니다. 이는 약 3년 전 발급된 라이선스가 회사 측의 자발적인 반납 의사에 따라 철회된 결정입니다. CySEC는 공식 공지를 통해 해당 결정이 2026년 8월 3일에 이루어졌으며, 이는 "대체 투자 펀드 운용사법" 제12조 1항에 근거한다고 밝혔습니다. 주목할 점은 이번 라이선스 취소가 회사의 규정 위반이나 법적 제재와는 무관하게, FINYX 측이 명시적으로 라이선스를 포기하겠다는 의사를 밝힌 데 따른 것이라는 사실입니다.

FINYX는 2023년 6월 19일 AIFM 승인을 획득했으며, 해당 라이선스는 펀드 운용 및 포트폴리오 관리 서비스를 포함했습니다. CySEC 등록 정보에 따르면, 이 회사는 케이맨 제도에 등록된 FINYX FUND SPC와 미국 델라웨어에 설립된 FINYX FUND US LP의 운용사 역할을 수행해 왔습니다. 2021년 11월에 설립된 FINYX(Cyprus) Investments Ltd는 현재까지도 키프로스 기업 등록부에 활성 상태로 등재되어 있습니다. 이번에 취소된 AIFM 라이선스는 일반적인 개인 투자자 대상 외환(FX) 및 CFD 중개업체들이 보유하는 키프로스 투자 회사(CIF) 라이선스와는 성격이 다른, 대체 투자 펀드 운용에 특화된 허가입니다. 따라서 이번 결정은 기존 소매 금융 중개 서비스 업체의 폐쇄와는 직접적인 관련이 없습니다.

FINYX는 미국 증권거래위원회(SEC)에도 등록 정보를 제출하고 있습니다. SEC의 투자 자문가 공개 정보 데이터베이스에 따르면, FINYX(Cyprus) Investments Ltd는 완전 등록 투자 자문가가 아닌 '면제 보고 자문가(Exempt Reporting Adviser)'로 분류됩니다. 이는 미국 내 사업장에서 관리하는 총 민간 펀드 자산 규모가 1억 5천만 달러 미만인 경우 적용되는 규정입니다.

가장 최근인 2026년 3월 24일에 제출된 ADV 양식에 따르면, FINYX는 관리하는 펀드 중 하나인 FINYX FUND US LP가 현재 총자산 가치 0달러, 소유주 0명이라고 보고했습니다. 이 펀드의 최소 투자 금액은 25만 달러로 명시되어 있으며, 이는 FINYX Futures Multiday Momentum Strategy SP 펀드로 이어지는 성격의 펀드입니다. 지난 3월 9일 제출된 Form D 수정 보고서에서는 같은 펀드가 9명의 투자자에게 207만 달러 상당의 지분을 판매했다고 기재한 바 있습니다. 비록 Form D는 총 판매 실적을, ADV는 특정 시점의 보유 자산을 나타내므로 직접적인 비교는 어렵지만, 과거 투자 자본을 유치했음에도 불구하고 최근 보고에서는 자산이 전무한 상태를 보여주며 투자자들의 관심을 끌고 있습니다. 2026년 보고서에는 감사인 BDO Cayman, 수탁은행 Northern Trust Bank, 관리인 NAV Consulting 등이 명시되어 있으며, 해당 자문사에 대한 범죄, 규제 조치, 민사 사법 관련 정보는 보고되지 않았습니다.

FINYX(Cyprus) Investments Ltd는 모기업인 FINYX Quants Ltd가 75% 이상의 지분을 소유한 자회사로, FINYX Quants의 창립자인 Yariv Eisenberg가 실질적인 소유주인 것으로 파악됩니다. FINYX Quants는 2011년 이스라엘에서 알고리즘 및 자기 거래 사업으로 시작된 Fingenom Group에서 파생되었으며, 2022년 1월 FinYX로 리브랜딩했습니다. 이 그룹은 과거 Fingenom, Permac, Alegro 등을 포함했으며, Fingenom 내에서는 암호화폐 시장 조성 및 거래 알고리즘 운영을 위한 AlgoZ도 개발한 바 있습니다. FinYX는 고빈도 자기 거래에서 시작하여 선물, 옵션, 주식, 채권 등 다양한 자산군으로 확장해 왔으며, 글로벌 주가 지수 선물 일중 거래 및 미국 주가지수 선물과 섹터 ETF를 활용한 다일간 전략 등을 키프로스 법인을 통해 광고해왔습니다. 또한, FINYX(Cyprus) Investments Ltd는 미국 상품선물거래위원회(CFTC)에 등록되어 있으며, 상품거래자문사(CTA) 및 상품거래운영사(CPO)로서 NFA 회원 자격을 유지하고 있습니다.

FINYX가 발행한 위험 고지 문서에는 상품 선물, 옵션, 장외 외환 거래에 대한 내용이 포함되어 있습니다. 해당 내용에 따르면 고객의 거래 자금은 선물 중개업체(FCM) 또는 소매 외환 딜러에 직접 예치되어야 함을 명시하고 있습니다. 그러나 이러한 내용은 FINYX 자체가 소매 외환 브로커임을 의미하지는 않습니다. 공개된 CySEC 규제 자료에서도 FINYX(Cyprus) Investments Ltd가 소매 외환 브로커에게 필요한 CIF 라이선스를 보유하고 있다는 기록은 없으며, 이번에 취소된 라이선스는 대체 투자 펀드 운용에 관한 것이었습니다. CySEC의 이번 결정은 FINYX Quants, AlgoZ 등 그룹 내 다른 계열사들의 운영 중단과는 직접적인 관련이 없습니다. 현재(8월 12일 기준) FINYX의 키프로스 웹사이트는 여전히 AIFM 라이선스 보유를 명시하고 있어, CySEC 발표 이후 규제 관련 온라인 정보 업데이트가 지연되고 있는 것으로 보입니다.